El volumen es uno de los conceptos más importantes en el mercado. Un movimiento brusco que no esté respaldado por un mayor volumen tiende a ser una señal de una falsa ruptura. Por tanto, como su nombre indica, el precio medio ponderado por volumen (VWAP) es el precio medio de un activo financiero ponderado por el volumen. En otras palabras, es el valor en dólares del periodo de un activo dividido por el volumen del mismo periodo. El periodo suele ser intradiario y no de varios días.
A diferencia de otros indicadores como el índice de fuerza relativa y el estocástico, el VWAP no es un indicador en sí mismo. Es un punto de referencia que se utiliza junto con otros indicadores. También es comúnmente utilizado por los operadores cuantitativos. Este indicador se utiliza desde 1984, cuando fue descubierto por James Elkins, que era un operador de una empresa de inversión conocida como Abel Noser.
¿Qué es el VWAP?
El VWAP es una herramienta relativamente popular entre los operadores diarios. Como su nombre indica, el indicador observa principalmente el precio medio de un activo durante un periodo determinado y luego encuentra su volumen ponderado.
El indicador suele indicar a los operadores el precio medio de un activo en un periodo determinado. Por lo tanto, se puede clasificar como un indicador rezagado. El gráfico siguiente muestra el indicador VWAP añadido en el gráfico Polkadot.
La otra variación del indicador Polkadot es la que tiene bandas. Cuando se aplican estas bandas, el indicador tiene una relación más estrecha con las bandas de Bollinger, como se muestra a continuación. Las dos líneas que rodean el VWAP son básicamente las desviaciones estándar del indicador.
En resumen, si usted coloca una orden de compra por debajo del precio VWAP, básicamente ha comprado el activo con un descuento. Como se dará cuenta, el VWAP no es un indicador eficaz cuando se utilizan gráficos más largos como el diario o el semanal.
¿Cómo se calcula el precio medio ponderado por volumen (VWAP)?
Como con la mayoría de los indicadores que hemos tratado, no es necesario saber cómo calcular el VWAP. Lo único que le interesa es aplicar el indicador y saber interpretarlo. El cálculo del precio medio ponderado por volumen consta de varios pasos.
En primer lugar, hay que calcular el precio típico del periodo intradiario. Esto se calcula sumando el máximo, el mínimo y el cierre y dividiéndolo por tres. En el caso de las divisas, es difícil calcular el cierre, ya que funcionan durante 24 horas de lunes a viernes.
Después de calcular el precio típico, debe multiplicar esta cifra por el volumen del día. El tercer paso consiste en calcular el total acumulado de estos precios. Por último, hay que dividir el precio total acumulado por el volumen. Un resumen de este proceso se muestra en la fórmula siguiente.
VWAP = (Precio típico + volumen) / volumen acumulado
En esta ecuación, Pi y Qi son el precio del activo, mientras que Qi es la cantidad.
Cómo configurar
Configurar el VWAP es un proceso relativamente fácil, ya que no hay muchas opciones que elegir. En primer lugar, debe seleccionar la fuente de los datos. En este caso, debe seleccionar si desea utilizar la apertura, el cierre, el máximo o el HLC3.
A continuación, debe elegir el periodo de anclaje. Aquí seleccionará si quiere utilizar la sesión actual, la semana, el mes, el día o el siglo. A continuación, debe seleccionar la desviación estándar de las bandas.
Cómo operar con el indicador VWAP
El indicador VWAP es de naturaleza retardada, al igual que las medias móviles y el SAR parabólico. Esto significa que utiliza datos históricos para predecir el rendimiento futuro de un activo. Como resultado, cuantos más datos se introduzcan en él, más retraso se verá.
En la mayoría de los programas de gráficos, el indicador VWAP ofrece seis períodos de anclaje:
- Sesión
- Semana
- Mes
- Año
- Década
- Siglo
La forma más popular de utilizar el indicador VWAP es combinarlo con otros indicadores. Por ejemplo, en el gráfico siguiente, hemos aplicado el indicador VWAP mensual con las medias móviles exponenciales de 20 días.
Utilizamos 20 porque el mercado suele estar abierto durante 20 días en un mes. Así, se pueden observar los puntos en los que los dos indicadores se cruzan.
Vídeo explicativo
Para una explicación aún más completa, puede ver el vídeo publicado por nuestros socios de TraderTv.
Te damos otra ayuda: el horario de los temas:
- 0:00 Introducción
- 0:19 Definición de Vwap y fórmulas
- 1:07 Explicación de Vwap con el gráfico de Facebook
- 5:31 Ejemplo – Comercio en Facebook, Vwap como indicador de entrada.
¿Es útil el VWAP? Ventajas de utilizar el precio medio ponderado por volumen
Hay varios beneficios clave de usar el indicador. En primer lugar, es un indicador relativamente fácil de usar, a diferencia de otros complicados como el Ichimoku Kinko Hyo. Todo lo que tiene que hacer es aplicarlo en un gráfico y ver los resultados.
En segundo lugar, el VWAP es fácil de interpretar. La mayoría de los operadores lo identifican como alcista cuando el precio está por debajo del VWAP y como bajista cuando está por encima. La razón de esto es que durante una tendencia alcista, hay más presión para comprar el precio. En tercer lugar, puede utilizarse para medir la eficiencia de los mercados.
VWAP vs TWAP
El indicador VWAP se confunde a menudo con el indicador TWAP. El TWAP se refiere al precio medio ponderado en el tiempo. La diferencia entre ambos es que el TWAP no tiene en cuenta el número de acciones, materias primas y ETF negociados en un periodo determinado. El siguiente gráfico muestra el VWAP y el TWAP aplicados en el gráfico de Apple.
VWAP vs VWMA
El VWAP es relativamente diferente de la Media Móvil Ponderada por Volumen (VWMA). Por un lado, la VWMA es sólo un tipo de medias móviles al igual que hay MAs exponenciales, MAs suavizadas y MAs simples. El siguiente gráfico muestra el VWMA y el VWAP aplicados en el mismo gráfico de Apple que se muestra arriba.
Resumen
El precio medio ponderado por volumen no es un indicador muy común en el mercado. De hecho, muy pocos operadores saben algo sobre él. Aun así, lo utilizan algunos de los operadores intradía más experimentados de Wall Street. Además, como no se instala por defecto en la mayoría de las plataformas, debes descargarlo e instalarlo directamente.
